【明日主题前瞻】交通领域应用边界不断拓展，2023年或是氢能产业化关键之年

　　【今日导读】

　　交通领域应用边界不断拓展，2023年或是氢能产业化关键之年

　　光伏电池片技术升级带动需求上行，国内企业开始加码布局

　　航空业复苏带动这一产业订单爆发，业务量已超过2019年疫情前巅峰水平

　　该产品需求大增，供需紧张情况已传导到生产企业

　　新型电力系统蓝皮书强化清洁能源发展，春节之后行业排产有望全面复苏

　　广东加快推动工业企业数字化转型，带动超10万家企业上云用云

　　国家能源局：加强储能规模化布局应用体系建设

　　【主题详情】

　　交通领域应用边界不断拓展，2023年或是氢能产业化关键之年

　　国家能源局就《新型电力系统发展蓝皮书（征求意见稿）》公开征求意见。其中提出，推动各领域先进电气化技术及装备发展进步并向各行业高比例渗透，交通领域大力推动新能源、氢燃料电池汽车全面替代传统能源汽车。

　　分析指出，2023年或是氢能产业化的关键之年，在政策有效落地、产业链降本以及需求进一步释放的背景下，看好氢能产业的高速发展，氢能交通领域的应用边界有望不断拓展，绿氢项目及产业链“出海”有望初具规模，预计关键材料的国产化和降本也会有新的突破。建议关注三条主线：一是燃料电池车辆特别是重卡产销量增长带动的产业链放量；二是绿氢制取和应用相关的公司；三是关键材料和零部件国产化有望继续突破的公司。

　　上市公司中，目前为客户提供氢燃料电池动力系统及系统核心零部件，上述产品已应用在氢能源公交车以及物流车领域。持续加大对氢能领域投入力度，实现了70MPa红外通信加氢技术突破，取得加氢机、加氢橇产业链多项专利，并已成功向马来西亚、西班牙出口氢能设备。生产的70MPa高压铝内胆碳纤维全缠绕复合气瓶（储氢气瓶）已批量应用于氢燃料电池汽车、燃料电池备用电源领域。

　　光伏电池片技术升级带动需求上行，国内企业开始加码布局

　　POE胶膜具备更优异的耐老化性、低水汽透过率以及抗PID性能，其水汽透过率仅为EVA胶膜的1/8左右，目前我国POE依赖于进口。随着光伏电池片升级带动POE胶膜需求提升，国内企业开始加码布局POE胶膜产能。

　　终端需求高增带动光伏胶膜需求上行，2017-2021年我国光伏胶膜需求量从7.5亿平方米增长至2021年的18.20亿平方米，其中2021年我国POE胶膜和共挤型EPE胶膜需求量为4.20亿平方米。东亚前海证券指出，未来随着光伏累计装机容量的持续增长以及双面和N型光伏组件渗透率的提升，POE胶膜需求有望持续增长，进而带动POE粒子需求上行。国内企业积极布局POE产能，POE粒子本土化进程有望提速，相关生产企业或将受益。

　　上市公司中，已在绿色新材料产业园项目中规划了α-烯烃和POE，均是目前待国产突破的“卡脖子”新材料之一，POE在高端聚烯烃、光伏胶膜等领域都必不可少，公司自主研发α-烯烃，解决POE原料限制。已经针对TOPCon电池组件，迅速开发了TOPCon专用POE胶膜产品，目前已在部分一线组件厂商已测试合格，并开始小批量试用。子公司科睿鑫主要研发和生产光伏领域EVA、POE胶膜产品，截至目前已经可以实现小批量供货。

　　航空业复苏带动这一产业订单爆发，业务量已超过2019年疫情前巅峰水平

　　当航空运输业走向复苏，航空维修业也迎来了机遇。在福建厦门某航空维修基地，聚集了10家航空维修企业，覆盖了飞机大修、发动机和飞机其他零件、部件等等维修业务。目前，这些企业几乎都在满负荷地运转着。

　　根据海关统计，2022年，厦门海关累计监管进出境维修飞机385架次，同比增长13.9%，航空维修加工贸易实际进出口值同比增长超一倍，近期增幅进一步加快。厦门海关所属机场海关航维保税科副科长殷冷媛介绍，辖区60%以上的航空维修企业的业务量，都已经接近甚至是超过了2019年疫情前的巅峰水平。有上市公司在机构调研中指出，飞机部件的维修主要受飞机飞行次数、部件使用寿命等因素的影响，它们之间是有一个正向的关系，飞行次数越多，其维修量也会随之增加。随着疫情防控政策的调整，国内及国际航班也在逐渐恢复，春节期间航班数预计会有大幅度的增长，预测拐点可能会出现在第一季度。

　　上市公司中，通过收购MMRO公司从传统的部附件维修拓展到包含飞机航线维修、基地维修的整机维修领域，其中部件维修保障业务公司在广州、上海、天津、哈尔滨、成都、香港、欧洲、非洲均有布局，具备一千八百多项航空电子项目、二千八百多项航空机械项目、超过二万六千个件号的维修能力。部件维修能力覆盖了包括空客、波音、巴航工业及中航工业等主流飞机制造商的主要飞机系统设备，拥有FAA、EASA、CAAC和JMM等维修许可证书，维修业务覆盖机载计算机、通讯导航、仪表显示、电气、电机和气动等系统和专业。子公司上海凯奔航空技术有限公司及正定分公司、陕西蓝太等具有民用飞机维修资质，包括波音、空客飞机的刹车与轮毂的翻修、维修，共计16个机型67个件号维修能力。

　　该产品需求大增，供需紧张情况已传导到生产企业

　　随着我国疫情防控工作重心从“防感染”转向“保健康、防重症”，呼吸机的需求大增。记者梳理中国政府采购网信息发现，广东、四川、云南、宁夏等地医院近期发布了呼吸机等医疗设备紧急采购公告。

　　国家药监局表示，呼吸机可用于心肺复苏、呼吸衰竭急救，通气辅助、呼吸支持等，是《关于对新型冠状病毒感染实施“乙类乙管”的总体方案》中明确提到的重症救治设备。记者在中国政府采购网搜索“呼吸机”查找“公开招标”的公告发现，近一周共有10条采购需求。近一个月则有72条采购需求，较去年同期的53条明显增多。供需紧张情况已传导到生产企业。有企业表示，部分产品出现供不应求的情况；另有企业生产的呼吸机用直流无刷风机，近期订单需求在增加。

　　上市公司中，的呼吸支持板块是公司五大品类之一，近期血氧仪、呼吸机等产品市场需求上升，部分产品出现供不应求的情况，公司正在加班加点保障相关产品供应。长期深耕医疗器械领域，代理的心肺复苏机、呼吸机、监护仪、插管、ECMO等医疗设备产品广泛应用于外科手术室、麻醉科、急诊科、重症监护室等多个临床科室。公司最近签订了呼吸机的相关订单。生产的丝杆电机、音圈电机等产品可用于呼吸机等设备，截止目前，医疗器械用电机及组件保持较好的增长势头。

　　新型电力系统蓝皮书强化清洁能源发展，春节之后行业排产有望全面复苏

　　国家能源局就《新型电力系统发展蓝皮书（征求意见稿）》公开征求意见，打造“新能源+”模式，加快提升新能源可靠替代能力。推进新能源与调节性电源的多能互补，推广电力源网荷储一体化发展模式，强化清洁能源资源评估和功率预测技术研究，延长预测周期、提升准确性、完善调度运行辅助决策功能，深化极端天气下功率预测技术研究，加强源荷互动，打造源网荷储聚合体。推动多领域清洁能源电能替代，充分挖掘用户侧消纳新能源潜力。

　　中信证券华鹏伟指出，光伏海外需求或已边际改善，随着产业链价格的下行，预计后续1.7元多/W的组件价格将有效地刺激海外地面电站和分布式电站的需求，尤其是考虑部分地面电站因为前期价格较高有所推迟后，相关项目随着经济性的凸显将有效地拉动组件需求。后续随着国内市场的逐步启动，预计春节之后行业排产有望全面复苏。

　　公司方面，主营光伏接线盒和光伏连接器系列产品的研发、生产，产品可适配光伏组件厂推出的182mm、210mm大功率电池板，客户包括、晶澳、、阿特斯等国内外主流光伏组件厂，广泛应用于韩国、德国、西班牙、美国等多个海外国家和地区的光伏电站建设；是全球排名前列的专业光伏电池制造商，是全球PERC电池的主要供应商之一，已建成广东佛山、浙江义乌、天津三个生产基地。

　　广东加快推动工业企业数字化转型，带动超10万家企业上云用云

　　2023年广东全省工业和信息化工作会议在广州召开，部署今后五年和2023年重点工作。“大产业”“大平台”“大项目”“大企业”“大环境”是今年广东制造业五大发力点。根据规划，2023年，广东将进一步提质壮大现有8个万亿级支柱产业集群，计划再打造若干新的万亿级产业集群，培育4个以上五千亿级新增长引擎。同时，新推动9000家工业企业开展技术改造，推动5000家规上工业企业数字化转型，带动10万家中小企业“上云用云”。

　　中山大学岭南学院经济学系教授林江表示，广东拥有雄厚的产业基础，完善的产业配套，对于助力广东乃至全国经济稳增长具有重要作用。广东通过大力发展新经济，持续推动产业结构优化调整，提升自身经济发展的内生动力和竞争优势。工业投资是推动制造业增长的核心动力，短期能够有效拉动经济增长，长期来看能够解决产业发展面临的结构性问题。

　　公司方面，是中国电子信息产业集团旗下的数据创新业务承载主体，面向地方政府、中央部委、大型集团企业客户，打造核心产品和一体化解决方案，聚焦云计算及存储、数据创新、数字政府与行业数字化服务、高科技产业工程服务等四大主业方向；是国内领先的研发设计类工业软件供应商，主营CAD/CAM/CAE等研发设计类工业软件的研发、推广，拥有2D及3D CAD自主平台，实现工业设计、工业制造、仿真分析、建筑设计等关键领域的全覆盖。

　　国家能源局：加强储能规模化布局应用体系建设

　　1月6日，国家能源局综合司发布关于公开征求《新型电力系统发展蓝皮书（征求意见稿）》意见的通知。意见稿表示，加强储能规模化布局应用体系建设。2030年至2045年，规模化长时储能技术取得重大突破，满足日以上平衡调节需求。此外，高工产业研究院（GGII）调研数据显示，2022年储能锂电池出货量延续了上一年强劲增长的势头，全年出货量达到130GWh，同比增长170.8%。从细分赛道来看，电力储能、户用储能、便携式储能电池出货量攀升。其中户用储能出货量增长最快，增速超3.5倍，电力储能、便携式储能增速均超2倍。

　　预计2025年全球新增大型储能新增装机量有望达到240GWh，对应大型储能EPC项目总规模超过4170亿元，户储市场预计2025年全球总规模有望超过2360亿元。华宝证券胡鸿宇认为，大储面向运营商、发电企业或是电网公司，下游更加注重收益、成本及安全性等问题，行业存在先发优势，寻找长期发展格局具有确定性的环节，看好储能产业链的集成商及电池环节。

　　上市公司中，是全球最有经验的储能设备及系统解决方案供应商，连续6年位居中国储能系统集成市场出货量第一。集装箱式储能系统正式于1月2日在益阳工厂启动出货，单体集装箱储电量高达6.6MWh，这也是目前国内单体储电量最大的集装箱式储能系统之一，采用300ah磷酸铁锂电芯，将应用于某“五大发电集团”客户的风力发电配储项目。